Curve Finance（CRV 加密货币）：让稳定币交易变得简单

尽管受欢迎程度大幅提升，但在过去一年中，很少有 DeFitoken 为投资者带来了超过 400% 的回报。大多数加密货币都变得非常臃肿，等待修正和/或大幅下跌。 

然而，由于市值与总值之差锁定比率为 0.07，一个代币仍被低估。在锁定的总价值方面，没有其他 DeFi 协议比曲线融资协议（157.6 亿美元）的市场份额更大。我们来了解一下详情。 

什么是曲线融资？

Curve Finance 于 2020 年上线，该协议有三大主要目标：

1. 创建自动做市商 （AMM），尽可能降低手续费。

2. 为整体风险较低的投资提供低风险、低收益奖励，避免波动，以换取更高的稳定性。 

3. 流动性提供商将其称为法币储蓄账户，收益稳定且可预测。 

流动性资金池的一个主要问题是永续亏损，这是一种与流动性对高度波动相关的现象。尽管赚取的费用可以抵消永续亏损，但情况并非总是如此。 

收益及其价值代表了去中心化金融的世界，因为两种非流动性代币的买入价和卖出价之间的价差较高。这些价差有时会向北走 12%，导致用户在这些资金池中重复做市过程。 

Curve 能够通过交易稳定币来规避波动。好消息是，随着越来越多的人冒险进入加密货币世界，投资价值也会增加。Curve 的固定交易手续费为每笔交易 0.04%。其中 50% 的费用由 CRV 的质押者分担。

什么是 CRV？

Curve协议是一个完全去中心化的平台，由Curve用户控制，因此由去中心化自治组织（DAO）管理。CRV 代币是曲线协议背后的“引擎”。作为治理代币，CRV 在协议变更、对改进进行投票以及通过收益耕作赚取收益方面至关重要。 

流动性资金池与指定 DAI、USDT 或 USDC 的提供商一起运作，以达成特定曲线资金池并从资金池中赚取利息/收益费用。成为资金池中的收益农民有很多激励措施，农民可以享受 Curve 协议提供的被动收入和所有权。

至少需要锁定 CRV 代币数量，然后所有者才能投票更改或建议更改资金池。这些投票大多围绕不断变化的交易手续费、支出交易手续费和设置收益耕作奖励展开。 

与某些协议不同，使用 CRV 代币的投票权取决于您的代币锁定时间。通常，新上锁的代币比旧代币的投票权更低。

只有两种方式可以获得更多 CRV 代币。您可以通过流动性资金池被动赚取，也可以从 Bybit 等 CRV 支持的交易所获得。

曲线协议如何运作？

与 Uniswap 一样，Curve 使用自动做市商而不是订单簿来模拟传统做市商的交易行为，从而在交易稳定币时减少滑点。虽然 Uniswap 的模型运作良好，但它对某些资产存在限制，并且通常不适合交易稳定币。 

即使其价值将跌至 $0.99 或 $1.01，稳定币的价格最终仍将回升至 $1 大关。考虑到这一点，Curve 将稳定币做市商取代为稳定币量身打造的稳定币做市商。 

随着曲线交易量的增加，曲线年化收益也会增加，交易者可在 Compound 上提供借贷代币，赚取额外收益。他们将从手续费和借贷利息中赚取资金。

曲线协议的主要特点

绑定曲线

Curve Finance 的绑定曲线与 Uniswap 不同。它专注于稳定币，限制了投资者可以买入的代币范围，并为永续亏损提供了一层厚厚的安全性。Curve Finance 的绑定曲线数量不足，因此其优势在于：可以交易多个代币对，而不会造成代币价格的明显变化。其他协议的流动性池是不可能的。 

借贷资金池

稳定币可通过两个资金池借出：复利与Yearn.finance 复方资金池中借出的代币称为“cToken”，而 Yearn.finance 资金池中的代币称为“yEarn 代币”。其中，yEarn 代币与许多 DeFi 协议相关联，因此风险更高/奖励更高。 

华润万家代币经济学 

代币名称和代币：曲线融资 （CRV）

代币类型：治理与效用

代币标准：ERC20

最大供应量：约 30 亿 CRV

流通供应量：4.34 亿 CRV



截至目前，已发行约 30 亿枚 CRV 代币，其中 62% 用于流动性提供商。大约有 10 亿枚代币在股东之间发放，只能在两到四年内解锁。3% 的代币发放给 Curve Finance 的开发者和团队成员，并在两到四年后提币。剩下的 5% 将作为社区储备。 

曲线融资的利弊 

优势

1. Curve 智能合约简单、安全、高效，是 DeFi 领域中手续费最低的代币。

2. 由于 Curve Finance 的重点是稳定币，而稳定币迟早会恢复到 $1 的原始价值，因此永续亏损的风险大大降低。

3. 通过 Curve Finance，您可以向协议的两大主要合作伙伴 Yearn.finance 和 Compound 提供流动性。因此，您可以成为流动性提供商，通过可组合性获得更多奖励。

弊端

1. 由于曲线协议基于以太坊构建，因此当以太坊网络流量较大时，曲线协议会受到高矿工费的影响。

2. 虽然 Curve Finance 已经过审计，但并非无风险。其中一项重大风险涉及美元，美元是其构建的基础资产。由于担心通胀会降低美元的购买价值，稳定币的购买价值也受到威胁。与比特币不同，稳定币不能用作通胀对冲工具。

Curve Finance （CRV Crypto） 是否是一项不错的投资？ 

曲线融资协议记录了市场中的线性走势。2021 年牛市上涨，涨幅超过 420%。市场调整也在 5 月份对代币造成了影响，证实了直接的市值关系。购买 CRV 加密货币前，您需要了解以下三点：

1. 与大多数其他去中心化代币一样，流动性资金池中的手续费也是在 Curve 平台赚取奖励的主要方式。

2. Curve Finance 是市场上兑换稳定币的最佳选择之一。锁定的代币数量高达数十亿枚，到目前为止，Curve 已经能够毫无问题地对其进行管理。

3. Uniswap V3 是 Curve Finance 的强势竞争对手，与后者在技术方面并肩作战，备受欢迎。

总体而言，Curve Finance 在 DeFi 领域处于有利地位，并有望随着时间的推移而增长。截至本文，其总锁定价值无与伦比，滑点低，永续亏损几率低，对投资者具有吸引力。与所有其他投资一样，我们对 Curve Finance 前景良好，请在购买加密货币投资组合前进行深入研究

购买 CRV 加密货币

Curve （CRV） 代币可在市场上最受欢迎的加密货币交易所买入。在 Bybit 交易所，您可以使用 DAI、USDC 和 USDT 稳定币买入 Curve。您还可以使用行业级 TradingView 图表交易 CRV/USDT 对，如下图所示。



结语

DeFi 领域以其创新特性和传统金融所未见的功能而闻名。尽管稳定币通常用作衡量增长的跳板，但一次性将其用作资产令人兴奋。作为一家去中心化交易所，Curve Finance 可能不会像一些 1 层区块链协议那样吸引更多炒作，但它肯定会迎来另一个牛市。来自Uniswapis的竞争可能会反映华润万家的价格。由于 Curve Finance 为自己开辟了利基市场，因此它应该能够抵御任何可能出现的风暴。